Положение Центрального банка Российской Федерации от 06.08.2015 № 483-П

ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

(БАНК РОССИИ)

ПОЛОЖЕНИЕ

от 6 августа 2015 г. №  483-П

г. Москва

О порядке расчета величины кредитного риска

на основе внутренних рейтингов

Зарегистрировано Минюстом России 25 сентября 2015 года    Регистрационный № 38996

Настоящее Положение в соответствии с Федеральным законом от 10 июля 2002 года № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» (Собрание законодательства Российской Федерации, 2002, № 28, ст. 2790; 2003, № 2, ст. 157; № 52, ст. 5032; 2004, № 27, ст. 2711; № 31, ст. 3233;  2005, № 25, ст. 2426;  № 30, ст. 3101; 2006, № 19, ст. 2061; № 25, ст. 2648; 2007, № 1, ст. 9, ст. 10; № 10, ст. 1151; № 18, ст. 2117; 2008, № 42, ст. 4696, ст. 4699; № 44, ст. 4982; № 52, ст. 6229, ст. 6231; 2009, № 1, ст. 25; № 29, ст. 3629; № 48, ст. 5731; 2010, № 45, ст. 5756; 2011, № 7, ст. 907; № 27, ст. 3873; № 43, ст. 5973; № 48, ст. 6728; 2012, № 50, ст. 6954; № 53, ст. 7591, ст. 7607; 2013, № 11, ст. 1076; № 14, ст. 1649; № 19, ст. 2329; № 27, ст. 3438, ст. 3476, ст. 3477; № 30, ст. 4084; № 49, ст. 6336; № 51, ст. 6695, ст. 6699; № 52, ст. 6975; 2014, № 19, ст. 2311, ст. 2317; № 27, ст. 3634; № 30, ст. 4219; № 45, ст. 6154; № 52, ст. 7543; 2015, № 1, ст. 4, ст. 37; № 27, ст. 3958, ст. 4001; № 29, ст. 4348) (далее – Федеральный закон «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)») и решением Совета директоров Банка России (протокол заседания Совета директоров Банка России от 31 июля 2015 года № 23) устанавливает порядок расчета величины кредитного риска на основе внутренних рейтингов, в том числе требования к банковским методикам управления рисками и моделям количественной оценки рисков, используемым для расчета величины кредитного риска на основе внутренних рейтингов для включения в нормативы достаточности капитала банка (норматив достаточности базового капитала банка, норматив достаточности основного капитала банка, норматив достаточности собственных средств (капитала) банка), установленные Инструкцией Банка России  от 3 декабря 2012 года №139-И «Об обязательных нормативах банков», зарегистрированной Министерством юстиции Российской Федерации 13 декабря 2012 года № 26104, 29 ноября 2013 года № 30498, 18 июня 2014 года № 32735, 20 октября 2014 года № 34362, 11 декабря 2014 года № 35134, 24 декабря 2014 года № 35372, 29 декабря 2014 года № 35453, 20 февраля 2015 года № 36180, 16 июля 2015 года № 38029 («Вестник Банка России» от 21 декабря 2012 года № 74, от 30 ноября 2013 года № 69, от 9 июля 2014 года № 63, от 23 октября 2014 года № 99, от 22 декабря 2014 года № 112, от 31 декабря 2014 года № 117 – 118, от 4 марта 2015 года № 17, от 22 июля 2015 года № 60) (далее – Инструкция Банка России № 139-И), а также устанавливает критерии существенности изменений в указанные методики управления рисками и модели в части расчета величины кредитного риска с использованием подхода на основе внутренних рейтингов (далее – ПВР).

Раздел I. Общие положения

Глава 1. Условия для включения

в нормативы достаточности капитала

величины кредитного риска, рассчитанной

на основе ПВР

1.1. Банк рассчитывает величину кредитного риска на основе ПВР для целей включения в нормативы достаточности капитала вместо величины кредитного риска, рассчитанной на основе методики, установленной пунктом 2.3 Инструкции Банка России № 139-И и приложениями 2 и 3 к указанной Инструкции (далее – стандартизированный подход), при условии получения разрешения Банка России в соответствии с Указанием Банка России  от 6 августа 2015 года №3752-У «О порядке получения разрешений на применение банковских методик управления кредитными рисками и моделей количественной оценки кредитных рисков в целях расчета нормативов достаточности капитала банка, а также порядке оценки их качества»[1][1] (далее – Указание Банка России № 3752-У) (далее – разрешение на применение ПВР в целях расчета нормативов достаточности капитала) с даты, указанной в разрешении на применение ПВР в целях расчета нормативов достаточности капитала, и соблюдении требований, установленных настоящим Положением.

 1.2. Настоящее Положение определяет порядок расчета величины кредитного риска для балансовых активов, производных финансовых инструментов и условных обязательств кредитного характера за исключением (далее – кредитные требования):

активов, уменьшающих сумму собственных средств (капитала) банка в соответствии с Положением Банка России от 28 декабря 2012 года № 395-П «О методике определения величины собственных средств (капитала) кредитных организаций («Базель III»)», зарегистрированным Министерством юстиции Российской Федерации 22 февраля 2013 года № 27259, от 29 ноября 2013 года № 30499, 2 октября 2014 года № 34227, 11 декабря 2014 года № 35134, 17 декабря 2014 года № 35225, 24 марта 2015 года № 36548, 5 июня 2015 года № 37549 («Вестник Банка России» от 27 февраля 2013 года № 11, от 30 ноября 2013 года № 69, от 8 октября 2014 года № 93, от 22 декабря 2014 года № 112, от 26 декабря 2014 года № 114, от 30 марта 2015 года № 27, от 16 июня 2015 года № 52) (далее – Положение Банка России № 395-П);

долевых и долговых ценных бумаг, по которым рассчитывается рыночный риск в соответствии с Положением Банка России  от 28 сентября 2012 года №387-П «О порядке расчета кредитными организациями величины рыночного риска», зарегистрированным Министерством юстиции Российской Федерации 9 ноября 2012 года № 25783, 29 ноября 2013 года № 30496, 11 декабря 2014 года № 35134 («Вестник Банка России» от 21 ноября 2012 года № 66, от 30 ноября 2013 года № 69, от 22 декабря 2014 года № 112) (далее – Положение Банка России № 387-П);

наличной валюты;

основных средств, материальных запасов, других активов, не подверженных кредитному риску, которые включаются в расчет достаточности капитала в соответствии с пунктом 2.3 Инструкции Банка России № 139-И.

 1.3. Для расчета величины кредитного риска на основе ПВР банк может использовать один из следующих подходов:

базовый ПВР (далее – БПВР), согласно которому банк использует собственные оценки вероятности дефолта,  соответствующие главе 13 настоящего Положения;

продвинутый ПВР (далее – ППВР), в соответствии с которым банк использует собственные оценки вероятности дефолта, уровня потерь при дефолте и величины кредитного требования, подверженной риску дефолта, полученные в соответствии с главой 13 настоящего Положения (далее – компоненты кредитного риска), а также самостоятельно рассчитывает срок до погашения кредитного требования в соответствии с главой 10 настоящего Положения.

  1.4. Оценка используемых банком методик управления рисками и моделей количественной оценки рисков для определения величины кредитного риска в целях принятия решения о выдаче (отказе в выдаче) разрешения на применение ПВР в целях расчета нормативов достаточности капитала проводится Банком России на основании анализа предоставленных банком документов и обоснований (информации), предусмотренных настоящим Положением и Указанием Банка России № 3752-У.

 1.5. Банк самостоятельно определяет во внутренних документах критерии, применяемые в рамках ПВР в соответствии с настоящим Положением:

необходимого количества кредитных требований и (или) данных, достаточного для корректной (надежной) количественной оценки компонентов кредитного риска (пункт 12.7 настоящего Положения);

существенности уровня контроля над активами и доходом (пункт 2.12 настоящего Положения);

точности оценок компонентов кредитного риска (пункты 10.4, 10.13, 12.7, 13.1 настоящего Положения);

значительности издержек (пункты 4.8, 10.12 настоящего Положения);

постоянности финансирования заемщика (пункт 10.19 настоящего Положения);

высокой концентрации (пункты 12.4 и 12.7 настоящего Положения);

существенности характеристик заемщика и финансовых инструментов (пункты 12.7, 12.8 настоящего Положения);

существенности информации (пункты 12.9, 12.13, 12.15, 13.1, 13.2, 13.11, 13.12 настоящего Положения);

статистической значимости и высокой прогнозной точности (пункт 12.15 настоящего Положения);

существенности изменений условий внешней среды или внешних факторов (пункты 12.25, 16.3, 16.4 настоящего Положения);

высокой степени зависимости между частотой дефолтов и величиной кредитного требования (пункт 13.20 настоящего Положения).

Банк обосновывает указанные во внутренних документах критерии в ходе проведения Банком России оценки на соответствие требованиям, установленным настоящим Положением, для получения разрешения на применение ПВР в целях расчета нормативов достаточности капитала.

 1.6. Для применения ПВР в целях расчета нормативов достаточности капитала в банке должна функционировать система управления кредитным риском, отвечающая следующим требованиям:

рейтинговые системы в соответствии с пунктом 12.1 настоящего Положения позволяют получить точную оценку кредитного риска заемщика и финансового инструмента, обеспечивают ранжирование кредитных требований по уровню кредитного риска, а также точную и последовательную количественную оценку его компонентов;

внутренние рейтинги и оценки вероятности дефолта и потерь, используемые для расчета величины кредитного риска для целей  нормативов достаточности капитала банка, включены в систему управления кредитным риском и процесс принятия решений о выдаче кредитов (далее – кредитных решений) в соответствии с пунктом 1.9 настоящего Положения;

в банке функционирует подразделение по управлению кредитным риском, ответственное за функционирование рейтинговых систем банка и независимое от подразделений, осуществляющих кредитные операции и (или) взаимодействие с заемщиками (далее – бизнес-подразделения). Данное подразделение осуществляет свои функции, перечисленные в подпункте 15.5 настоящего Положения,  на постоянной основе;

банк хранит на постоянной основе все данные, которые используются для оценки и управления кредитным риском;

банк осуществляет контроль качества используемых в моделях данных (приложение 3 к настоящему Положению);

информационные системы банка позволяют осуществлять ежедневный расчет величины кредитного риска на основе ПВР в соответствии с разделом II настоящего Положения по всем кредитным требованиям, в отношении которых банк ходатайствует о получении разрешения;

банк отражает во внутренних документах методологию и порядок построения и функционирования рейтинговой системы и постоянно их соблюдает в текущей деятельности;

банк не реже одного раза в год проводит внутреннюю валидацию своих рейтинговых систем в соответствии с главой 14 настоящего Положения;

подразделение, ответственное за проведение валидации, является организационно независимым от подразделений, осуществляющих разработку и функционирование рейтинговых систем, ответственных за управление кредитным риском, и бизнес-подразделений банка;

служба внутреннего аудита банка не реже одного раза в год осуществляет проверку качества системы управления кредитным риском, полноты и эффективности проводимой внутренней валидации рейтинговых систем, качества функционирования рейтинговых систем в соответствии с настоящим Положением.

 1.7. Банк, ходатайствующий о получении разрешения на применение ПВР в целях расчета нормативов достаточности капитала, при БПВР использует во внутренних процессах принятия кредитных решений и управления кредитным риском рейтинговые системы, отвечающие требованиям, указанным в разделе IV настоящего Положения, по классам кредитных требований (кредитные требования к корпоративным заемщикам, кредитные требования к суверенным заемщикам, кредитные требования к финансовым организациям, кредитные требования к розничным заемщикам, доли участия в капитале третьих лиц, определенные главой 2 настоящего Положения), в отношении которых банк ходатайствует о получении разрешения, не менее трех лет до даты получения разрешения на применение БПВР. В указанный период допускаются несоответствия отдельным требованиям к рейтинговой системе и количественной оценке компонентов кредитного риска в случае, когда банк обосновывает Банку России в ходе оценки объективную невозможность их выполнения в этот период и несущественность влияния на результаты применения ПВР, при условии устранения несоответствий до даты принятия решения  Банком России о выдаче или об отказе в выдаче разрешения на применение ПВР в целях расчета нормативов достаточности капитала.

1.8.  Банк, ходатайствующий о получении разрешения на применение ПВР в целях расчета нормативов достаточности капитала, при ППВР помимо требований, указанных в пункте 1.7 настоящего Положения, не менее трех лет до даты получения разрешения на применение ППВР оценивает уровень потерь при дефолте и величину кредитного требования, подверженную риску дефолта, отвечающие требованиям, указанным в разделе IV настоящего Положения, и использует полученные оценки во внутренних процессах принятия кредитных решений и управления кредитным риском по классам кредитных требований, в отношении которых банк ходатайствует о получении разрешения на применение ППВР. В указанный период допускаются несоответствия отдельным требованиям к рейтинговой системе и количественной оценке компонентов кредитного риска в случае, когда банк обосновывает Банку России в ходе оценки объективную невозможность их выполнения в этот период и несущественность влияния на результаты применения ПВР, при условии устранения несоответствий до даты принятия решения Банком России о выдаче или об отказе в выдаче разрешения на применение ПВР в целях расчета нормативов достаточности капитала.

 1.9. Внедрение рейтинговых систем и оценка компонентов кредитного риска не должны быть направлены на использование ПВР исключительно в целях расчета нормативов достаточности капитала. Внутренние рейтинги и оценки компонентов кредитного риска должны постоянно использоваться во внутренних процессах принятия решений и управления кредитным риском:

при рассмотрении заявок о предоставлении финансирования и утверждении условий его предоставления;

при определении лимитов кредитования;

в рамках стратегического планирования капитала и его распределения;

при подготовке внутренней отчетности;

в целях контроля качества кредитного портфеля;

для оценки результатов эффективности деятельности банка, его бизнес-подразделений и доходности с учетом принимаемого риска;

при определении размеров стимулирующих выплат (доплаты и надбавки стимулирующего характера, премии и иные поощрительные выплаты) для руководителей и отдельных категорий сотрудников, принимающих кредитные риски, размер которых связан с результатами принятия кредитных рисков, в том числе с возникшими финансовыми потерями.

 1.10. Внедрение ПВР может осуществляться последовательно:

для каждого из сегментов кредитных требований (совокупность кредитных требований, охватываемых рейтинговой системой в соответствии с пунктом 12.2 настоящего Положения);

для класса кредитных требований к розничным заемщикам по подклассам, определенным в подпункте 2.8 настоящего Положения;

при переходе от БПВР к ППВР для сегментов кредитных требований, относящихся к классам кредитных требований к корпоративным заемщикам, суверенным заемщикам и финансовым организациям, определенных главой 2 настоящего Положения.

 1.11. Не позднее чем через три года после получения разрешения на применение ПВР банк должен внедрить ПВР в отношении всех классов кредитных требований, с учетом пункта 1.13 настоящего Положения.

1.12. На дату направления ходатайства о получении разрешения на применение ПВР банк должен использовать ПВР не менее двух лет в отношении не менее 50 процентов расчетной суммы, определяемой как сумма кредитных требований, указанных в пункте 1.2 настоящего Положения. Условные обязательства кредитного характера включаются  в расчетную сумму в размере их кредитных эквивалентов, рассчитанных в соответствии с приложением 2 к Инструкции Банка России № 139-И. Производные финансовые инструменты включаются в расчетную сумму в размере величины, рассчитанной в соответствии с пунктом 8 приложения 3 к Инструкции Банка России № 139-И.

1.13. В соответствии с разрешением Банка России на применение ПВР банк может не применять ПВР в следующих случаях:

в отношении отдельных групп кредитных требований (в рамках отраслевой сегментации, по направлениям деятельности, видам кредитования или в разрезе обособленных подразделений), которые являются несущественными с точки зрения их размера, уровня риска или малого количества таких заемщиков (контрагентов), не позволяющего создать модель количественной оценки кредитного риска, удовлетворяющую требованиям раздела IV настоящего Положения;

в отношении класса кредитных требований к суверенным заемщикам при малом количестве таких заемщиков (контрагентов) и значительных издержках по внедрению ПВР для данного класса кредитных требований.

1.14. При внедрении ПВР в отношении любого из классов кредитных требований – к корпоративным заемщикам, суверенным заемщикам, финансовым организациям или розничным заемщикам – банк должен использовать ПВР в отношении долей участия в капитале при условии, что вложения в данный класс кредитных требований признаются банком существенными. Использование ПВР в отношении класса кредитных требований к корпоративным заемщикам влечет за собой применение этого подхода в отношении всех подклассов специализированного кредитования корпоративных заемщиков.

1.15. Для расчета величины кредитного риска банк должен применять ПВР на постоянной основе ко всем кредитным требованиям в рамках каждого класса кредитных требований, в отношении которого получено разрешение на применение ПВР. В рамках одного класса кредитных требований, за исключением класса кредитных требований к розничным заемщикам, допускается выделение сегментов кредитных требований, к которым применяется ППВР, и сегментов кредитных требований, к которым применяется БПВР.

1.16. Наличие разрешения на применение ПВР не допускает переход банка на расчет величины кредитного риска на основе стандартизированного подхода для целей расчета нормативов достаточности капитала.

1.17. Внесение существенных изменений, соответствующих критериям, установленным в приложении 1 к настоящему Положению, в рейтинговую систему, в отношении которой уже получено разрешение на применение ПВР в целях расчета нормативов достаточности капитала, возможно только при наличии дополнительного разрешения Банка России, полученного в порядке, определенном Указанием Банка России № 3752-У (далее – дополнительное разрешение). После получения дополнительного разрешения расчет величины кредитного риска начиная с даты, указанной в дополнительном разрешении, должен осуществляться с учетом изменений, в отношении которых получено дополнительное разрешение.

Одно существенное изменение не может быть представлено банком в качестве нескольких изменений, не соответствующих условиям существенности, установленным приложением 1 к настоящему Положению.

1.18. Банк, получивший разрешение на применение ПВР в целях расчета нормативов достаточности капитала, в письменном виде информирует Банк России обо всех изменениях, внесенных в рейтинговую систему не реже одного раза в шесть месяцев. В случае нарушения сроков внедрения изменений, указанных в дополнительном разрешении, банк в письменном виде информирует Банк России.

1.19. В случае возникновения нарушения требований настоящего Положения банк в течение 10 рабочих со дня выявления нарушения уведомляет об этом Банк России и затем в течение 20 рабочих дней направляет в Банк России план по их устранению.

1.20. В целях избежания недооценки кредитного риска при использовании моделей количественной оценки риска на основе ПВР банк применяет консервативный подход, состоящий в добавлении соответствующей надбавки, приводящей к увеличению итоговой величины кредитного риска, используемой для расчета нормативов достаточности капитала (далее – консервативный подход).

Глава 2. Классификация кредитных требований

2.1. В рамках ПВР банк распределяет кредитные требования по следующим классам:

кредитные требования к суверенным заемщикам и международным финансовым организациям с низким уровнем риска (далее – кредитные требования к суверенным заемщикам);

кредитные требования к кредитным организациям, государственным учреждениям и международным организациям (далее – кредитные требования к финансовым организациям);

кредитные требования к розничным заемщикам;

доли участия в капитале;

кредитные требования к корпоративным заемщикам.

2.2. Отнесение банком кредитных требований к классам (подклассам) кредитных требований и их учет осуществляются на постоянной основе в соответствии с утвержденной банком методикой с соблюдением требований настоящей главы.

 2.3. В зависимости от характеристик кредитных требований, относящихся к приобретенной дебиторской задолженности, приобретенная дебиторская задолженность относится к классу кредитных требований к корпоративным заемщикам или к классу кредитных требований к розничным заемщикам.

 2.4. Кредитные требования к суверенным заемщикам включают:

кредитные требования к Российской Федерации, федеральным органам исполнительной власти Российской Федерации, в том числе Министерству финансов Российской Федерации, а также к Банку России;

кредитные требования к центральным банкам и правительствам иностранных государств;

кредитные требования к международным финансовым организациям и международным банкам развития, которые в соответствии с Инструкцией Банка России № 139-И относятся к I группе активов с коэффициентом риска 0 процентов.

 2.5. Кредитные требования к финансовым организациям включают:

кредитные требования к кредитным организациям;

кредитные требования к субъектам Российской Федерации и муниципальным образованиям Российской Федерации, а также к учреждениям иностранных государств, не указанным в пункте 2.4 настоящего Положения;

кредитные требования к международным финансовым организациям и международным банкам развития, которые в соответствии с Инструкцией Банка России № 139-И не относятся к I группе активов с коэффициентом риска 0 процентов.

 2.6. Кредитные требования к розничным заемщикам включают кредитные требования к физическим лицам и субъектам малого предпринимательства, которые одновременно удовлетворяют следующим критериям:

совокупный объем задолженности заемщика перед банком (кроме кредитных требований, обеспеченных залогом жилого помещения) не превышает 40 миллионов рублей  или сумму в иностранной валюте, эквивалентную 40 миллионам рублей;

кредитное требование имеет розничный характер (кредиты на покупку автомобилей, кредиты на оплату обучения и другие);

кредитные требования к розничным заемщикам объединяются банком в общий портфель однородных кредитных требований, имеющих сходные характеристики, учитывающие как риск, присущий заемщику, так и риск, присущий финансовому инструменту, и управляются на уровне портфеля, а не на индивидуальной основе.

 2.7. Приобретенная дебиторская задолженность, относимая к классу кредитных требований к розничным заемщикам, должна соответствовать требованиям, указанным в пунктах 13.23–13.26 настоящего Положения, и следующим условиям:

дебиторская задолженность приобретена от стороны, не являющейся связанной с банком в соответствии пунктом 4.6 Инструкции Банка России № 139-И, и не включает кредитные требования, которые были  предоставлены самим банком;

дебиторская задолженность приобретена по рыночной цене, признана между несвязанными сторонами (продавцом дебиторской задолженности и заемщиком), и на момент приобретения нет оснований для прекращения дебиторской задолженности зачетом;

банк получает право требования на все доходы по приобретенной дебиторской задолженности или пропорциональную долю в доходах;

портфель приобретенной дебиторской задолженности в достаточной степени диверсифицирован.

 2.8. Кредитные требования к розничным заемщикам должны быть отнесены к одному из трех подклассов:

возобновляемые розничные кредитные требования, представляющие собой необеспеченные требования к физическим лицам с установленным лимитом выдач (задолженности), в рамках которых средства предоставляются банком на возобновляемой основе (кредитные карты, овердрафты, кредитные линии, другое). Совокупный размер кредитных требований к одному заемщику в рамках данного подкласса не должен превышать 4 миллиона рублей или сумму в иностранной валюте, эквивалентную 4 миллионам рублей;

кредитные требования, обеспеченные залогом жилого помещения, при условии, что заемщиком выступает физическое лицо, являющееся собственником этого жилого помещения;

прочие кредитные требования к розничным заемщикам, включая кредитные требования к субъектам малого предпринимательства.

 2.9. Доли участия в капитале предоставляют банку право прямо или косвенно участвовать в прибыли и (или) активах и (или) капитале юридического лица и отвечают одновременно следующим условиям:

возврат инвестированных средств может быть произведен только за счет реализации актива либо при ликвидации юридического лица;

участие в капитале не влечет обязательства по предоставлению активов со стороны юридического лица;

участие в капитале предоставляют права на активы юридического лица в случае его ликвидации.

К долям участия в капитале относятся также инструменты, входящие в состав основного капитала кредитной организации в соответствии с Положением Банка России № 395-П, а также инструменты, являющиеся обязательством со стороны юридического лица и отвечающие любому из следующих условий:

юридическое лицо может откладывать исполнение обязательства на неопределенный срок;

обязательство может быть исполнено путем выпуска фиксированного количества акций (долей в капитале юридического лица);

обязательство может быть исполнено путем выпуска дополнительного, заранее не определенного количества акций (долей в капитале юридического лица)  и при этом любое изменение стоимости обязательства сопоставимо с изменением стоимости фиксированного количества акций (долей в капитале юридического лица);

долговые обязательства, конвертируемые в акции, и (или) производные финансовые инструменты на их основе.

2.10. К кредитным требованиям к корпоративным заемщикам относятся кредитные требования, которые не относятся к классу кредитных требований к суверенным заемщикам, финансовым организациям, розничным заемщикам и долям участия в капитале.

2.11. Приобретенная дебиторская задолженность, относимая к классу кредитных требований к корпоративным заемщикам, должна соответствовать требованиям, указанным в пунктах 13.23–13.26 настоящего Положения.

2.12. В рамках класса кредитных требований к корпоративным заемщикам выделяются подклассы специализированного кредитования, которые имеют следующие характеристики:

заемщиком является юридическое лицо, основным видом деятельности которого является приобретение и (или) управление определенными материальными активами;

заемщик не располагает иными существенными активами, при этом основным источником исполнения обязательств является доход от активов, приобретенных за счет предоставленных банком заемщику средств.

Банк имеет возможность в рамках специализированного кредитования осуществлять контроль за использованием актива, являющегося предметом кредитования, доходами, получаемыми от использования данного актива,  и целевым использованием предоставленных банком заемщику средств.

2.13. Специализированное кредитование подразделяется на следующие подклассы:

проектное финансирование;

объектное финансирование;

товарно-сырьевое финансирование;

финансирование приносящей доход недвижимости;

финансирование объектов недвижимости нежилого фонда с нестабильными ценовыми параметрами.

2.14. В рамках проектного финансирования осуществляется кредитование строительства или реконструкции крупных для заемщиков объектов (например, таких как объекты энергетической и транспортной инфраструктуры), для которого основным источником исполнения обязательств заемщика являются доходы от реализации проекта, при этом активы, созданные в процессе реализации проекта, являются обеспечением кредитного требования.

В операциях проектного финансирования заемщиком является специально созданное для реализации конкретного инвестиционного проекта юридическое лицо, а исполнение заемщиком обязательств перед банком зависит, главным образом, от доходов от данного проекта и стоимости созданных в рамках проекта активов.

2.15. В рамках объектного финансирования осуществляется предоставление средств для приобретения заемщиком определенных материальных активов (например, морского или воздушного судна), при этом основным источником исполнения обязательств заемщика является доход от использования приобретенного актива, который одновременно является обеспечением кредитного требования. В качестве источника исполнения обязательств заемщика перед кредитором могут также выступать лизинговые платежи или арендная плата третьих лиц за пользование активами, принадлежащими заемщику.

2.16. В рамках товарно-сырьевого финансирования осуществляется краткосрочное кредитование для приобретения заемщиком сырьевых товаров (нефти, сельскохозяйственных культур, металлов и другое) или финансирования дебиторской задолженности заемщика в связи с продажей сырьевых товаров. В данном случае заемщик не располагает какими-либо иными существенными активами и не осуществляет иных видов деятельности, при этом единственным источником исполнения обязательств заемщика является выручка от реализации (продажи) актива, а условия кредитования позволяют обеспечить выполнение обязательств заемщика  вне зависимости от его уровня кредитоспособности.

2.17. В рамках финансирования приносящей доход недвижимости  исполнение обязательств заемщика и уровень возмещения потерь по активу в случае дефолта заемщика обусловлены поступлением денежных средств от данного актива. Основным источником денежных потоков для данного подкласса являются арендная плата или реализация актива. В качестве заемщика может выступать только специально созданное для финансирования приносящей доход недвижимости юридическое лицо, строительная компания или арендодатель. Главным отличием кредитных требований, относимых к данному подклассу, от иных кредитных требований, обеспеченных недвижимостью, является то, что основным источником исполнения кредитных обязательств является арендная плата или реализация актива.

2.18. В рамках  финансирования объектов недвижимости из нежилого фонда с нестабильными ценовыми параметрами осуществляется финансирование приобретения объектов недвижимости из нежилого фонда, характеризующееся повышенными колебаниями уровня потерь по сравнению с другими подклассами специализированного кредитования. К данному подклассу относятся в том числе:

кредитные требования, обеспеченные объектами недвижимости из нежилого фонда, характеризующиеся повышенными колебаниями частоты дефолтов;

ссуды, выданные на стадии проектирования, до начала или на стадии строительства объектов недвижимости, относящихся к нежилому фонду, кредитные требования на приобретение земельных участков под такие объекты недвижимости;

ссуды, выданные на стадии проектирования, до начала или на стадии строительства любых объектов недвижимости с нестабильным (на момент выдачи ссуды) источником ее погашения (например, при реализации строящегося объекта недвижимости или сдачи его в аренду в будущем).

Раздел II. Расчет величины кредитного риска

на основе ПВР

Глава 3. Порядок расчета величины

кредитного риска на основе ПВР для кредитных

требований к корпоративным заемщикам,

суверенным заемщикам, финансовым организациям

и розничным заемщикам

 3.1. При расчете величины кредитного риска на основе ПВР для кредитных требований к корпоративным заемщикам, суверенным заемщикам и финансовым организациям банк, использующий БПВР, самостоятельно оценивает вероятность дефолта в соответствии с разделом IV настоящего Положения и использует значения уровня потерь при дефолте и величины кредитного требования, подверженной риску дефолта, указанные в разделе III настоящего Положения. Банк, использующий ППВР, самостоятельно оценивает вероятность дефолта, уровень потерь при дефолте и величину кредитного требования, подверженную риску дефолта, в соответствии с разделом IV настоящего Положения.

 3.2. При расчете величины кредитного риска для кредитных требований к розничным заемщикам банк использует собственные оценки вероятности дефолта, уровня потерь при дефолте и величины кредитного требования, подверженной риску дефолта, в соответствии с требованиями, указанными в разделе IV настоящего Положения.

 3.3. Величина кредитного риска для всех кредитных требований, за исключением приобретенной дебиторской задолженности, рассчитывается путем умножения коэффициента риска, рассчитанного на основе ПВР, на величину кредитного требования, подверженную риску дефолта, по формуле:

где:

КРП – величина кредитного риска, рассчитанная на основе ПВР;

± – поправочный коэффициент, ± = 1;

К_пвр – коэффициент риска, рассчитанный на основе ПВР;

EAD – величина кредитного требования, подверженная риску дефолта, определяемая в порядке, предусмотренном настоящим Положением.

 3.4. Для приобретенной дебиторской задолженности величина кредитного риска рассчитывается как сумма величины риска дефолта по приобретенной дебиторской задолженности и величины риска разводнения кредитного требования по формуле:

где:

РД – величина риска дефолта по приобретенной дебиторской задолженности, рассчитываемая по следующей формуле:

где:

К_рд – коэффициент риска дефолта по приобретенной дебиторской задолженности, рассчитанный в соответствии с пунктами 4.7, 4.8 и 5.4 настоящего Положения;

РР – величина риска разводнения кредитного требования, рассчитываемая в соответствии с пунктом 7.1 настоящего Положения.

 3.5. Совокупная величина кредитного риска рассчитывается путем суммирования величин КРП по всем кредитным требованиям.

Глава 4. Расчет коэффициента риска

для кредитных требований к корпоративным

заемщикам, суверенным заемщикам

и финансовым организациям

4.1. Коэффициент риска для кредитных требований к корпоративным, суверенным заемщикам и финансовым организациям, по которым не произошел дефолт (PD ` 100%), рассчитывается по формуле:

,

где:

PD – вероятность дефолта заемщика на период в один год, определяемая в порядке, предусмотренном главой 10 настоящего Положения;

LGD – уровень потерь при дефолте, определяемый как доля потерь в величине кредитного требования на момент возможного дефолта, определяемая в порядке, предусмотренном главой 10 настоящего Положения;

М – срок до погашения кредитного требования, определяемый в порядке, предусмотренном главой 10 настоящего Положения;

R – значение показателя корреляции, рассчитываемое по формуле:

,

где:

е^х – экспоненциальная функция;

b(PD) – значение показателя корректировки на срок до погашения, рассчитываемое по формуле:

;

N(x) – функция стандартного нормального распределения;

N^–1(x) – обратная функция стандартного нормального распределения;

ln(x) – натуральный логарифм.

 4.2. Для финансовых организаций, регулирование деятельности которых осуществляется Банком России, из перечня, определенного пунктом 6 статьи 4 Федерального закона от 26 июля 2006 года № 135-ФЗ «О защите конкуренции» (Собрание законодательства Российской Федерации, 2006, № 31, ст. 3434; 2007, № 49, ст. 6079; 2008, № 18, ст. 1941; № 27, ст. 3126; № 45, ст. 5141; 2009, № 29, ст. 3601, ст. 3610; № 52, ст. 6450, ст. 6455; 2010, № 15, ст. 1736; № 19, ст. 2291; № 49, ст. 6409; 2011, № 10, ст. 1281; № 27, ст. 3873, ст. 3880; № 29, ст. 4291; № 30, ст. 4590; № 48, ст. 6728; № 50, ст. 7343; 2012, № 31, ст. 4334; № 53, ст. 7643; 2013 № 27, ст. 3436, ст. 3477; № 30, ст. 4084; № 44 ст. 5633; № 51, ст. 6695; № 52, ст. 6961, ст. 6988; 2014, № 23, ст. 2928; № 30, ст. 4266; 2015, № 27, ст. 3947; № 29, ст. 4339, ст. 4342), и финансовых организаций, регулирование деятельности которых осуществляется зарубежными органами надзора, в случаях, когда сумма активов консолидированной группы, участником которой является указанная финансовая организация, на дату расчета больше трех триллионов рублей или равна трем триллионам рублей в рублевом эквиваленте по официальному курсу валюты, установленному Банком России на отчетную дату, предшествующую дате расчета, а также для нерегулируемых Банком России или органами надзора иностранных государств финансовых организаций вне зависимости от размера их активов показатель корреляции рассчитывается по формуле:

.

4.3. Значение показателя корреляции по кредитным требованиям к малым и средним предприятиям, удовлетворяющим критериям, установленным статьей 4 Федерального закона от 24 июля 2007 года № 209-ФЗ «О развитии малого и среднего предпринимательства в Российской Федерации» (Собрание законодательства Российской Федерации, 2007, № 31, ст. 4006; № 43, ст. 5084; 2008, № 30, ст. 3615, 3616; 2009, № 31, ст. 3923; № 52, ст. 6441; 2010, № 28, ст. 3553; 2011, № 27, ст. 3880; № 50, ст. 7343; 2013, № 27, ст. 3436, ст. 3477; № 30, ст. 4071; № 52, ст. 6961; 2015, № 27, ст. 3947), отнесенным к классу кредитных требований к корпоративным заемщикам, рассчитывается по формуле:

,

где:

S – годовой объем выручки заемщика за финансовый год на отчетную дату, предшествующую дате расчета, выраженный в миллионах рублей. В случае если годовой объем выручки менее 100 миллионов рублей, S принимается равным 100 миллионам рублей.

 4.4. Значение показателя корреляции по кредитным требованиям специализированного кредитования, отнесенным к подклассу кредитных требований финансирования объектов недвижимости нежилого фонда с нестабильными ценовыми параметрами, рассчитывается по формуле:

.

4.5. Коэффициент риска для кредитных требований к корпоративным заемщикам, суверенным заемщикам и финансовым организациям, которые находятся в состоянии дефолта (PD = 100%), определяется следующим образом:

при использовании БПВР коэффициент риска рассчитывается по формуле:

,

где:

ФР* – определяемое в процентах отношение величины сформированных резервов на возможные потери и резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности по данному кредитному требованию к величине данного кредитного требования, подверженного риску дефолта (EAD), определяемой на дату расчета в соответствии с пунктом 9.1 настоящего Положения.

Если кредитное требование удовлетворяет условиям, указанным в пункте 2.6 и приложении 3 Инструкции Банка России № 139-И, и имеет обеспечение, соответствующее требованиям подпункта 2.6.2 пункта 2.6 Инструкции Банка России № 139-И, то стоимость такого обеспечения может быть учтена для целей уменьшения К_пвр в соответствии с пунктом 2.6 Инструкции Банка России № 139-И;

при использовании ППВР банк может использовать два способа расчета коэффициента риска:

по формуле, которая используется для расчета коэффициента риска для БПВР, описанной в абзацах втором – четвертом настоящего пункта;

с использованием внутренней модели оценки LGD_дефолт для кредитного требования, находящегося в состоянии дефолта, по формуле:

,

где:

LGD_дефолт – оценка потерь по кредитному требованию, которое находится в состоянии дефолта, рассчитанная по внутренней модели банка в соответствии с пунктом 13.17 настоящего Положения.

4.6. Если банк не отвечает требованиям к самостоятельному определению вероятности дефолта в соответствии с разделом IV настоящего Положения по кредитным требованиям специализированного кредитования, банк должен использовать следующие коэффициенты риска, приведенные в таблице:

Подкласс специализированного кредитования	Уровень кредитоспособности
	высокий (ВВВ- и выше)[1][2]	достаточ-ный (ВВ+ или ВВ)1	Удовлетво-рительный (ВВ- или В+)1	слабый (От В до С-)1	дефолт (не примени-мо)
Подкласс финансирования объектов недвижимости нежилого фонда с нестабильными ценовыми параметрами, %	95	120	140	250	0
Все остальные подклассы специализированного кредитования, %	70	90	115	250	0

Банк осуществляет оценку уровня кредитоспособности заемщика в соответствии с внутренними документами, руководствуясь критериями для специализированного кредитования, приведенными в приложении 2 к настоящему Положению.

4.7. Коэффициент риска для расчета величины риска дефолта по приобретенной дебиторской задолженности, отнесенной к классу кредитных требований к корпоративным заемщикам, рассчитывается на основе формулы, указанной в пункте 4.1 настоящего Положения.

4.8. В случаях когда приобретенная дебиторская задолженность, отнесенная к классу кредитных требований к корпоративным заемщикам, соответствует требованиям, указанным в пункте 2.7 настоящего Положения, а количественная оценка компонентов кредитного риска в соответствии с разделом IV настоящего Положения для кредитных требований к корпоративным заемщикам связана со значительными издержками, банк может оценить компоненты кредитного риска на основе оценочной величины ожидаемых потерь и соответствующего значения вероятности дефолта или уровня потерь при дефолте в соответствии с порядком, определенным для кредитных требований к розничным заемщикам в разделе IV настоящего Положения. При этом коэффициент риска для расчета величины риска дефолта по приобретенной дебиторской задолженности рассчитывается с применением формулы, указанной в пункте 5.1 настоящего Положения, с использованием значения вероятности дефолта, уровня потерь при дефолте и величины кредитного требования, подверженной риску дефолта, рассчитанного в соответствии с пунктом 10.4 настоящего Положения.

Глава 5. Расчет коэффициента риска

для кредитных требований к розничным заемщикам

5.1. Величина коэффициента риска для кредитных требований к розничным заемщикам, по которым не произошел дефолт (PD ` 100%), рассчитывается по формуле:

,

где:

R –показатель корреляции, значение которого установлено равным:

0,04 – для подкласса возобновляемых розничных кредитных требований»;

0,15 – для подкласса кредитных требований, обеспеченных залогом жилого помещения.

5.2. Значение показателя корреляции для кредитных требований, отнесенных к подклассу прочих кредитных требований к розничным заемщикам, рассчитывается по формуле:

.

5.3. Величину коэффициента риска для кредитных требований к розничным заемщикам, по которым произошел дефолт (PD = 100%), банк может рассчитывать одним из двух способов:

по формуле:

;

с использованием внутренней модели оценки LGD_дефолт для кредитного требования, находящегося в состоянии дефолта, по формуле:

.

 5.4. Коэффициент риска для расчета величины риска дефолта приобретенной дебиторской задолженности, отнесенной к классу кредитных требований к розничным заемщикам, рассчитывается по формуле, соответствующей подклассу кредитных требований к розничным заемщикам, к которому отнесена приобретенная дебиторская задолженность. В случаях когда в портфель приобретенной дебиторской задолженности, отнесенной к классу кредитных требований к розничным заемщикам, включены кредитные требования, относимые к двум или трем подклассам, указанным в пункте 2.8 настоящего Положения, используется наибольший из коэффициентов риска для соответствующих видов кредитных требований.

Глава 6. Коэффициент риска для долей участия в капитале

6.1. Величина кредитного риска для долей участия в капитале рассчитывается с использованием следующих коэффициентов риска:

300 процентов для долей участия в капитале, допущенных к организованным торгам;

400 процентов для прочих долей участия в капитале.

6.2. Указанные коэффициенты риска не применяются в отношении долей участия в капитале, для которых в соответствии с Инструкцией Банка России № 139-И установлены коэффициенты риска 250 процентов и 1000 процентов.

Глава 7. Расчет величины риска

разводнения кредитного требования

7.1. Величина риска уменьшения суммы дебиторской задолженности в результате возврата проданных товаров, взаимозачетов или скидок, предоставленных заемщику по приобретенным первоначальным кредитором (продавцом дебиторской задолженности) требованиям (далее –  величина риска разводнения кредитного требования) определяется по формуле:

,

где:

К_рр  – коэффициент риска разводнения кредитного требования.

7.2. Коэффициент риска разводнения кредитного требования рассчитывается на основе формулы, указанной в пункте 4.1 настоящего Положения, с использованием значений вероятности дефолта и уровня потерь при дефолте, определенных в разделе III настоящего Положения. Если банк в соответствии с внутренними документами идентифицирует риск разводнения кредитного требования  и  у банка имеются основания считать, что источники этого риска устраняются в течение одного года, то банк может применять срок до погашения, равный одному году.

 7.3. Приобретенная дебиторская задолженность, в отношении которой у банка есть право регресса к продавцу дебиторской задолженности, может учитываться как кредитное требование, обеспеченное дебиторской задолженностью, к продавцу дебиторской задолженности в порядке, определенном главой 16 настоящего Положения в рамках БПВР и главой 18  настоящего Положения в рамках ППВР.

 7.4. В случаях когда банк в соответствии с критериями, определенными во внутренних документах, признает и обосновывает, что риск разводнения кредитного требования для банка несущественен, риск разводнения может не учитываться.

Глава 8. Порядок расчета ожидаемых потерь

8.1. Для кредитных требований к корпоративным заемщикам (включая приобретенную дебиторскую задолженность, отнесенную к классу кредитных требований к корпоративным заемщикам), суверенным заемщикам, финансовым организациям и розничным заемщикам (включая приобретенную дебиторскую задолженность, отнесенную к классу кредитных требований к розничным заемщикам), по которым не произошел дефолт, величина ожидаемых потерь в процентном выражении определяется как произведение вероятности дефолта на уровень потерь при дефолте по формуле:

,

где:

EL – величина ожидаемых потерь.

Величина ожидаемых потерь в стоимостном выражении рассчитывается как произведение величины ожидаемых потерь в процентном выражении на величину кредитного требования, подверженную риску дефолта.

 8.2. При расчете ожидаемых потерь для кредитных требований к корпоративным заемщикам, суверенным заемщикам, финансовым организациям и розничным заемщикам, по которым произошел дефолт (PD = 100%), банк:

в рамках ППВР использует оценку потерь по кредитному требованию (LGD_дефолт), которое находится в состоянии дефолта, либо оценку потерь, рассчитанную по внутренней модели банка в соответствии с пунктом 13.17 настоящего Положения, либо полагает оценку потерь равной 100 процентам;

в рамках БПВР использует значение уровня потерь при дефолте равное 100 процентам.

8.3. Величина ожидаемых потерь в стоимостном выражении для кредитных требований специализированного кредитования, для которых банк применяет пункт 4.6 настоящего Положения, рассчитывается путем умножения величины кредитного требования, подверженной риску дефолта, на 10 процентов и на одно из следующих значений коэффициентов риска:

Подкласс специализиро-ванного кредитования	Уровень кредитоспособности
	высокий (ВВВ- и выше)[1][3]*	достаточ-ный (ВВ+ или ВВ)1	Удовлетво-рительный (ВВ- или В+)1	слабый (От В до С-)1	дефолт (не примени-мо)
Подкласс финансирова-ния объектов недвижимости нежилого фонда с нестабильными ценовыми параметра-ми», %	5	5	35	100	625
Все остальные подклассы специализи-рованного кредитова-ния, %	5	10	35	100	625

8.4. Для приобретенной дебиторской задолженности банк оценивает ожидаемые потери по риску разводнения кредитного требования на уровне портфеля однородных требований или по каждому кредитному требованию, входящему в портфель. Величина ожидаемых потерь по риску разводнения кредитного требования для приобретенной дебиторской задолженности в стоимостном выражении рассчитывается как произведение ожидаемых потерь в процентном выражении на величину кредитного требования, подверженную риску дефолта, при этом ожидаемые потери в процентном выражении определяются по формуле:

,

где:

EL_pp – величина ожидаемых потерь по риску разводнения кредитного требования для приобретенной дебиторской задолженности;

PD_рр – вероятность дефолта для оценки риска разводнения приобретенной дебиторской задолженности, определяемая в соответствии с разделом III настоящего Положения;

LGD_pp – уровень потерь при дефолте для оценки риска разводнения приобретенной дебиторской задолженности, определяемая в соответствии с разделом III настоящего Положения.

Раздел III. Порядок расчета компонентов кредитного риска

Глава 9. Величина кредитного требования,

подверженная риску дефолта

9.1. Величина кредитного требования, подверженная риску дефолта, представляет собой средства, предоставленные банком заемщику и не погашенные им на дату возможного дефолта, комиссии и проценты, начисленные, но не полученные на дату дефолта, а также предусмотренные  условиями договора штрафы и пени, начисленные, но не полученные на дату дефолта. Для балансовых активов величина кредитного требования, подверженная риску дефолта, не может быть меньше его балансовой стоимости. Для внебалансовых условных обязательств кредитного характера при определении величины кредитного требования, подверженной риску дефолта, средства, которые могут быть предоставлены заемщику на дату возможного дефолта или после его наступления, учитываются в соответствии с пунктами 9.6 – 9.9 настоящего Положения.

Любые комиссии, проценты, штрафы и пени или иные платежи со стороны заемщика, начисляемые банком после даты дефолта, в состав величины кредитного требования, подверженной риску дефолта, не включаются.

9.2. При расчете величины кредитного требования, подверженной риску дефолта, величина сформированных резервов на возможные потери и резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности по этому кредитному требованию не уменьшает величину кредитного риска.

 9.3. В рамках ПВР для кредитных требований, вытекающих из финансовых договоров, включенных в соглашение о неттинге, определенных подпунктом 2.6.1 пункта 2.6 Инструкции Банка России № 139-И, величина кредитного требования, подверженная риску дефолта, рассчитывается в порядке, определенном пунктом 2.6 Инструкции Банка России № 139-И.

9.4. Величина кредитного требования, подверженная риску дефолта, для внебиржевых производных финансовых инструментов определяется в соответствии с приложением 3 к Инструкции Банка России № 139-И как при использовании БПВР, так и при использовании ППВР.

9.5. Величина кредитного требования, подверженная риску дефолта, для приобретенной дебиторской задолженности рассчитывается как сумма приобретенной задолженности за вычетом величины риска разводнения кредитного требования. Для целей настоящего пункта величина риска разводнения кредитного требования не корректируется на величину полученного  обеспечения.

9.6. Для условных обязательств кредитного характера величина кредитного требования, подверженная риску дефолта, при использовании БПВР определяется как неиспользованная часть условного обязательства кредитного характера, умноженная на конверсионный коэффициент. Конверсионный коэффициент применяется к величине условного обязательства кредитного характера, которая определяется как наименьшее из следующих двух значений: величина неиспользованной части условного обязательства кредитного характера и величина любых возможных ограничений на доступность средств в рамках данного условного обязательства (например, лимит по кредитной карте). При наличии таких ограничений в банке должна быть установлена процедура контроля выполнения указанных ограничений. При этом используются следующие значения конверсионных коэффициентов: