Рынок peer-to-peer (p2p) кредитования – интернет-площадки, где одни физические лица кредитуют других, - активно развивающийся в РФ, стал предметом интереса Банка России. Сегмент не подконтролен ЦБ – тем не менее, регулятор видит необходимость в изучении процессов, происходящих на не регулируемом рынке.
С целью мониторинга р2р-кредитования Центробанк разослал компаниям письма с просьбой предоставить отчетность за первые полгода 2015 до 24 июля. Впоследствии предполагается, что компании должны будут в добровольном порядке делать отчетность ежеквартально, пишет «Коммерсантъ».
Добровольный мониторинг позволит регулятору понять, целесообразно ли регулирование в данном сегменте, какие возможности и какие риски представляет такой вид кредитования.
Эксперты оценивают, что ставки на рынке р2р в среднем составляют от 1% в день для краткосрочных займов до 22% годовых для займов сроком до 1.5 года. Официальная статистика по займам отсутствует.
По Вашему мнению, какие цели преследует мониторинг рынка ЦБ?
Первоочередная цель – это разобраться в модели P2P-кредитования что называется «на цифрах». Вначале была встреча в виде знакомства с представителями сервисов, теперь же запущен второй этап – получить сухие данные. На основе отчетов ЦБ планирует более досконально приступить к изучению модели, какие сейчас есть объемы, в том числе и в срезе по площадкам, попытаться определить место сервисов P2P-кредитования в общей линейке различных типов (банки, МФО и т.д.), а также оценить плюсы/минусы модели и, конечно же, риски.
В целом ЦБ, как регулятор, должен знать обо всех вариантах движения денежных средств и моделей кредитования, которые присутствуют на рынке.
Какой шанс, что р2р-кредитование вскоре перейдет в регулируемое поле?
Рано или поздно, но это произойдет. Остается лишь вопрос – когда? Вероятнее всего не так быстро, как возможно это планируется, в виду пока что малого накопленного объема данных. Но это будет и в этом, в том числе, заинтересованы и сервисы P2P-кредитования.
По Вашему мнению, какие цели преследует мониторинг рынка ЦБ? Какой шанс, что р2р-кредитование вскоре перейдет в регулируемое поле?
- Р2Р кредитование для России – явление новое и малоизученное. Если по итогам 2014 года мировой рынок социального кредитования был оценен в 5,5 млрд долларов, то российский показатель - по самым оптимистичным прогнозам - едва превысил отметку в 0,5 млрд рублей.
Интерес ЦБ к зарождающемуся рынку вызван, в первую очередь, потребностью оценить актуальность и масштабы задач по его регулированию.
На текущий момент, в России в принципе отсутствует законодательство, под которое подпадало бы р2р кредитование. Выдача займов не квалифицируется как банковская операция. Лишь систематическая выдача займов под проценты частным лицом с целью получения прибыли может быть признана контролирующими органами предпринимательской деятельностью, требующей регистрации ИП. Действующая НПБ определяет только понятие профессиональной кредитной деятельности: любое юридическое лицо, осуществляющее выдачу более четырех займов в год, обязано зарегистрироваться как МФО.
Получается, в условиях нынешнего законодательства, рынок взаимного кредитования находится вне специального правового поля и регулируется в зависимости от особенностей каждого конкретного случая. Участники р2р-сделок не имеют правовых гарантий: площадка участвует в разрешении конфликтов между кредиторами и заемщиками лишь по собственной инициативе или если это прописано в пользовательском соглашении. Из-за неопределенного правового статуса сегмента рынок также испытывает дефицит инвестиций.
Итогом мониторинга деятельности р2р платформ должен стать пакет предложений по регулированию нового сегмента финансового рынка. Уже сейчас некоторые эксперты опасаются, что главным «предложением» станет запрет р2р-сервисов как таковых. Я считаю подобные прогнозы излишне негативными. Отсутствие регулирования в отдельных сегментах рынка порождает дестабилизацию ситуации в целом и провоцирует использование «серых» схем.
Рынок р2р будет расти – в этом сомнений нет. Согласно прогнозу J'son & Partners Consulting, его объемы будут удваиваться ежегодно и к 2018 году составят порядка 4,37 млрд рублей.
Поднадзорность всех сегментов финансового рынка Центральному Банку, на мой взгляд, является нормальной практикой, а превентивные меры по предупреждению негативных сценариев говорят об эффективности работы регулятора.